15 Milliarden US-Dollar wechseln den Besitzer: Wie wurde der angeblich dezentralisierte BTC von der US-Regierung „beschlagnahmt“?

Originaltitel: „15 Milliarden US-Dollar BTC wechseln den Besitzer: US-Justizministerium zerschlägt die kambodschanische Prince Group und wird zum größten BTC-Wal der Welt“

Originalautor: Ethan, Odaily

Eine Klageschrift des Bundesgerichts im Eastern District von New York hat in der Krypto-Welt für große Wellen gesorgt.

Am 14. Oktober gab das US-Justizministerium bekannt, dass es gegen Chen Zhi, den Gründer der kambodschanischen Prince Group, strafrechtliche Anklage erhoben hat, und beantragte die Beschlagnahmung von 127.271 BTC unter seiner Kontrolle, mit einem Marktwert von etwa 15 Milliarden US-Dollar. Dies macht es zum größten gerichtlichen Bitcoin-Beschlagnahmungsfall weltweit.

„Die bedeutendste Beschlagnahmung von virtuellen Vermögenswerten in der Geschichte.“ Das Justizministerium verwendete in seiner Mitteilung eine äußerst warnende Formulierung. Besonders betonte die Behörde, dass diese BTC nicht auf einer Handelsplattform lagerten, sondern über einen langen Zeitraum von Chen Zhi persönlich in nicht verwahrten privaten Wallets gehalten wurden. Dies scheint den Kern-Glaubenssatz der Krypto-Community zu erschüttern: „Wer den Private Key besitzt, besitzt das Vermögen.“

Tatsächlich kann die US-Regierung auch ohne das Knacken von Verschlüsselungsalgorithmen durch rechtliche Verfahren eine „gerichtliche Übertragung“ von Vermögenswerten durchführen. Durch On-Chain-Tracking und internationale Zusammenarbeit konnten die Strafverfolgungsbehörden die auf mehrere Adressen verteilten, aber alle von Chen Zhi kontrollierten Bitcoins lokalisieren. Das Gericht erließ daraufhin eine Beschlagnahmungsanordnung, wodurch diese Vermögenswerte legal auf eine von der US-Regierung kontrollierte Adresse übertragen und in ein gerichtliches Treuhandverfahren überführt wurden, bis das endgültige zivilrechtliche Urteil über die Einziehung gefällt ist.

Gleichzeitig stufte das Office of Foreign Assets Control (OFAC) des US-Finanzministeriums die „Prince Group“ als transnationale kriminelle Organisation ein und verhängte Sanktionen gegen 146 damit verbundene Einzelpersonen und Unternehmen; das Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN) der USA erklärte die Huione Group gemäß dem Patriot Act als „Hauptziel im Bereich Geldwäschebekämpfung“ und untersagte ihr den Zugang zum US-Dollar-Clearing-System. Auch Großbritannien verhängte parallel Vermögenssperren und Reiseverbote gegen Chen Zhi und seine Familienmitglieder.

Im Kontext des Kryptomarktes ist dieser Moment von großer Symbolkraft. Es handelt sich nicht nur um eine Strafverfolgung gegen eine kriminelle Organisation, sondern auch um eine öffentliche Demonstration staatlicher Kontrolle über On-Chain-Vermögenswerte. 127.271 BTC – eine Zahl, die ausreicht, um die Marktstimmung und die Regulierung zu beeinflussen, ist nun in die Geschichte der Bitcoin-Regulierung eingegangen und markiert einen entscheidenden Wendepunkt.

Vom Geschäftsmann aus Fujian zum Betrugsimperium: Chen Zhis Kapitalstrategie und industrialisierte Verbrechen

Die Anklageschrift des US-Justizministeriums enthüllt eine andere Seite von Chen Zhi und seiner Prince Group.

Laut Berichten südostasiatischer Medien galt Chen Zhi einst als „neuer Reicher Kambodschas“, und seine Prince Group wurde als multinationaler Konzern mit Aktivitäten in Immobilien, Finanzen und anderen Bereichen beworben. Das US-Justizministerium wirft jedoch vor, dass dahinter eine „doppelte Betriebslogik“ stecke: Nach außen ein legales Wirtschaftsimperium, nach innen ein System zur Kontrolle und Abwicklung von Betrugserlösen.

Chen Zhi stammt ursprünglich aus Fujian und machte sich in Kambodscha durch die Glücksspiel- und Immobilienbranche einen Namen. Nachdem er 2014 die kambodschanische Staatsbürgerschaft erhalten hatte, erwarb er durch politische und wirtschaftliche Beziehungen rasch zahlreiche Entwicklungslizenzen und Finanzgenehmigungen. Doch er beließ es nicht bei lokalen Geschäften, sondern baute durch die Gründung von Unternehmen auf den British Virgin Islands und Holdingstrukturen in Singapur ein komplexes internationales Vermögensnetzwerk auf und soll zudem eine britische Identität besitzen, um Barrieren zwischen verschiedenen Rechtsordnungen zu schaffen. Im April 2024 ernannte der König von Kambodscha Chen Zhi per königlichem Dekret zum Berater des Senatspräsidenten Hun Sen, was seine tiefen politischen und wirtschaftlichen Verbindungen vor Ort unterstreicht.

Der König von Kambodscha, Norodom Sihamoni, erließ am 19. April 2024 ein königliches Dekret, das den Vorsitzenden der Prince Group, Herzog Chen Zhi, zum Berater des Senatspräsidenten Hun Sen ernannte.

Den Anklagen zufolge betrieb Chen Zhi in Kambodscha ein industrialisiertes Telekommunikationsbetrugssystem. In den Dokumenten des Justizministeriums werden wiederholt die Begriffe „Industriepark“ und „Handy-Farm“ erwähnt, deren Betriebsmodell hochgradig systematisiert ist:

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· Physische Basis: Die sogenannten „Parks“ sind als Outsourcing-Dienstleister registriert, werden aber tatsächlich streng abgeschottet verwaltet.​

· Kontrolle der Arbeitskräfte: Ausländische Arbeitskräfte werden mit dem Versprechen hoher Löhne angeworben, nach der Einreise jedoch häufig in ihrer Bewegungsfreiheit eingeschränkt.

· Standardisierte Abläufe: Jeder Operator verwaltet Hunderte von „Beziehungslinien“, verwendet einheitliche Skripte für soziale Manipulation und Investitionsanreize – ähnlich wie im Kundenbeziehungsmanagement.​

· Technische Tarnung: Die „Handy-Farmen“ nutzen zahlreiche SIM-Karten und IP-Proxys, um virtuelle Identitäten und Standorte zu erzeugen und so die wahre Herkunft zu verschleiern.

Dies ist kein traditioneller, loser Betrügertrupp, sondern eine klar strukturierte „On-Chain-Betrugsfabrik“. Sämtliche Betrugserlöse flossen letztlich in die Finanzzwischenebene der Prince Group. Berichten zufolge verwendete Chen Zhi die kriminellen Einnahmen für extrem luxuriösen Konsum, darunter den Kauf von Luxusuhren, Yachten, Privatjets und sogar Picasso-Gemälden, die in New York versteigert wurden.

Die zweistufige Geschäftsstruktur der Prince Group

​Geldfluss-Rückverfolgung: Von Hackerraub zu Betrugswäsche

Die Herkunft der 127.271 BTC in diesem Fall ist besonders komplex. Laut Berichten von On-Chain-Analysefirmen wie Elliptic und Arkham Intelligence überschneiden sich diese Bitcoins stark mit dem Diebstahl bei dem großen Mining-Unternehmen „LuBian“ im Jahr 2020.

Aufzeichnungen zeigen, dass im Dezember 2020 das Hauptwallet von LuBian ungewöhnliche Transfers aufwies und etwa 127.426 BTC gestohlen wurden. On-Chain wurde sogar eine kleine Transaktion mit Nachricht von LuBian an die Hackeradresse hinterlassen: „Please return our funds, we'll pay a reward“. Danach blieben diese enormen Mittel lange Zeit inaktiv, bis sie Mitte 2024 wieder aktiv wurden und sich ihre Bewegungen mit den von der Prince Group kontrollierten Wallet-Clustern überschnitten. (Neueste Entwicklung: Am 15. Oktober transferierte das mit LuBian verbundene Wallet nach drei Jahren Inaktivität alle 9.757 BTC im Wert von 1,1 Milliarden US-Dollar)

Dies bedeutet, dass die Ermittlungen nicht einfach eine „Betrug-Geldwäsche“-Kette offenlegen, sondern einen weitaus komplexeren Weg: ​​„Hackerraub eines Mining-Pools → langfristiges Verstecken → Aufnahme in den Geldpool einer kriminellen Organisation → Versuch der Geldwäsche durch Mining und OTC-Handel“​. Diese Erkenntnis hebt den Fall auf eine neue Komplexitätsebene: Es geht sowohl um Hackerangriffe und Sicherheitslücken im Mining als auch darum, wie graue Tausch-Netzwerke riesige, auffällige Gelder aufnehmen und verschleiern.

Wie wurde Bitcoin beschlagnahmt?

Für die Kryptoindustrie reicht die Tragweite dieses Falls weit über die Entmachtung eines Betrugsbosses hinaus. Vielmehr demonstrierten Justiz- und Geheimdienste einen vollständigen Ablauf zur Behandlung von On-Chain-Vermögenswerten: ​On-Chain-Lokalisierung → Finanzielle Blockade → Gerichtliche Übernahme. Dies ist ein nahtloser Praxiskreislauf, der „On-Chain-Tracking-Fähigkeiten“ mit „traditioneller Justizgewalt“ verbindet.

Schritt 1: On-Chain-Tracking – Lokalisierung des „Geldcontainers“​​

Die Anonymität von Bitcoin wird oft missverstanden. Tatsächlich ist die Blockchain ein öffentliches Hauptbuch, jede Transaktion hinterlässt Spuren. Die Chen Zhi Group versuchte, mit dem klassischen „Sprinkler-Trichter“-Modell Geld zu waschen: Die Mittel des Hauptwallets werden wie mit einer Gießkanne auf zahlreiche Zwischenadressen verteilt, verweilen dort kurz und fließen dann wie Bäche in wenige Kernadressen zurück.

Solche Operationen wirken komplex, doch aus Sicht der On-Chain-Analyse bilden häufige „Verteilungs- und Sammel“-Muster charakteristische Graphen. Ermittlungsfirmen wie TRM Labs und Chainalysis nutzen Clustering-Algorithmen, um eine präzise „Rückflusskarte der Mittel“ zu erstellen und nachzuweisen: Diese scheinbar verstreuten Adressen gehören alle zu einer kontrollierenden Einheit – der Prince Group.

Schritt 2: Finanzielle Sanktionen – Abschneiden der „Verwertungskanäle“​​

Nachdem die On-Chain-Vermögenswerte lokalisiert wurden, leitete die US-Regierung doppelte finanzielle Sanktionen ein:

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· OFAC-Sanktionen: Chen Zhi und verbundene Unternehmen werden gelistet, jede unter US-Recht stehende Institution darf keine Geschäfte mit ihnen tätigen.​

· FinCEN §311: Schlüsselunternehmen werden als „Hauptziel im Bereich Geldwäschebekämpfung“ eingestuft, wodurch ihr Zugang zum US-Dollar-Clearing-System vollständig unterbunden wird.

Damit können diese Bitcoins zwar weiterhin On-Chain mit dem Private Key kontrolliert werden, aber ihr wichtigstes Wertmerkmal – die Möglichkeit, sie in US-Dollar umzutauschen – ist eingefroren.

Schritt 3: Gerichtliche Übernahme – Abschluss der „Eigentumsübertragung“​​

Die endgültige Beschlagnahmung erfolgt nicht durch gewaltsames Knacken des Private Keys, sondern durch rechtliche Übernahme der „Signaturrechte“. Die Ermittler erhalten auf Grundlage eines Durchsuchungsbefehls die Seed Phrase, Hardware-Wallets oder Transaktionsrechte und führen dann wie der ursprüngliche Eigentümer eine legale Transaktion durch, um die Bitcoins auf eine von der Regierung kontrollierte Treuhandadresse zu übertragen.

In dem Moment, in dem diese Transaktion vom Blockchain-Netzwerk bestätigt wird, sind „rechtliches Eigentum“ und „On-Chain-Kontrolle“ vereint. Das Eigentum an diesen 127.271 BTC ist sowohl technisch als auch rechtlich offiziell von Chen Zhi auf die US-Regierung übergegangen. Diese Kombination zeigt klar: Gegenüber staatlicher Macht ist „On-Chain-Vermögen ist unantastbar“ nicht absolut.

Wohin gehen die Bitcoins nach der Beschlagnahmung?

Nachdem 127.271 BTC aus den Wallets des Betrugsimperiums in das „U.S. Government Controlled Wallet“ übertragen wurden, stellt sich eine strategisch noch wichtigere Frage: Das endgültige Schicksal dieser riesigen Vermögenswerte wird zeigen, wie die US-Regierung Bitcoin einordnet – als dringend zu liquidierendes „Diebesgut“ oder als „strategischen Vermögenswert“ für den Staat?

Historisch gesehen gibt es mehrere Methoden, wie die US-Regierung beschlagnahmte digitale Vermögenswerte behandelt hat. Im Silk Road-Fall wurden Bitcoins nach Abschluss des Gerichtsverfahrens öffentlich an private institutionelle Investoren versteigert – Tim Draper war einer der Käufer. Die im Colonial Pipeline-Ransomware-Fall zurückgewonnenen BTC blieben zunächst auf Regierungskonten, um als Beweismittel und für Finanzaufzeichnungen zu dienen. Im Fall FTX befindet sich der Großteil der Vermögenswerte noch in gerichtlicher Verwaltung; offiziell wurde nicht bestätigt, dass die beschlagnahmten Vermögenswerte in den Staatsbesitz übergehen. Ein Großteil davon sollte theoretisch im Rahmen des Gläubigervergleichs zur Entschädigung der Nutzer verwendet werden, nicht direkt als Staatsreserve.

Im Unterschied zu den oben genannten Fällen, in denen beschlagnahmte Bitcoins öffentlich versteigert wurden (wie im Silk Road-Fall), steht dieser Fall vor einer entscheidenden Variablen: ​Im März 2025 hat das Weiße Haus eine Executive Order unterzeichnet, die einen „strategischen Bitcoin-Reserve“-Mechanismus einführt.​​ Das bedeutet, dass die in Chen Zhis Fall beschlagnahmten BTC wahrscheinlich nicht einfach versteigert, sondern direkt als staatliche Reservevermögenswerte gehalten werden.

Damit baut die USA einen beispiellosen „On-Chain-Vermögensregulierungs-Kreislauf“ auf: Zielidentifikation durch On-Chain-Tracking – Abschneiden des Fiat-Ausgangs durch Sanktionen – rechtliche Eigentumsentziehung durch Gerichtsverfahren – abschließende Übertragung der Vermögenswerte in staatliche Kontrolle. Der Kern dieses Prozesses ist nicht die Einschränkung des Marktumlaufs, sondern die Neudefinition des rechtmäßigen Besitzes der „Schlüsselkontrolle“.

Sobald das Gericht bestätigt, dass die Vermögenswerte aus Straftaten stammen, wandelt sich ihr Status von „privat kontrollierter Kryptowährung“ zu „digitalem Vermögenszertifikat unter staatlicher Hoheit“.

Mit der Übertragung von 127.271 BTC ist die USA nun der souveräne Akteur mit den meisten Bitcoins weltweit.​​ Dies ist nicht nur eine beispiellose Beschlagnahmung, sondern markiert auch den Beginn einer Ära, in der staatliche Macht systematisch On-Chain-Vermögenswerte kontrolliert.