Новини Ethereum сьогодні: інвестори готуються до цунамі ліквідацій ETH на рівні $3,800

На межі ліквідації перебувають короткі позиції на Ethereum (ETH) на суму $7,87 мільярда, оскільки криптовалюта наближається до критичного рівня ціни $3 800. За даними Coinglass, існує значний дисбаланс у кредитному плечі: $1,103 мільярда ліквідацій довгих позицій на рівні $4 200 проти $680 мільйонів ліквідацій коротких позицій на рівні $4 450 [1]. Однак, оскільки ціна продовжує знижуватися, ризик ліквідації коротких позицій наразі оцінюється у $7,87 мільярда, що підсилює потенціал різкої корекції або сплесків волатильності.

Концентрація довгих позицій вище $4 200 робить ринок вразливим до каскадних ліквідацій у разі подальшого падіння ETH. Історичні приклади, такі як ліквідації, пов’язані з ETH, на суму $179 мільйонів під час падіння ціни на 6% [2], ілюструють, як кредитне плече може посилювати низхідний імпульс. Подібна динаміка може виникнути, якщо ціна впаде нижче $4 200, що спровокує самопідсилювальний цикл тиску на продаж і подальших ліквідацій.

З іншого боку, прорив вище $4 450 може призвести до короткого сквізу, але менший обсяг коротких ліквідацій на цьому рівні — $680 мільйонів — свідчить про обмежений потенціал зростання. Інвесторам рекомендується залишатися обережними, оскільки короткий сквіз менш імовірно підтримає тривале ралі порівняно з більшим ризиком ліквідації довгих позицій нижче $4 200. Така структурна упередженість до зниження підвищує ймовірність подальшого погіршення ціни найближчим часом.

Додаткові дані підкреслюють масштаб потенційних втрат у разі подальшого зниження ціни. Наприклад, якщо ETH впаде нижче $4 254, сукупна інтенсивність ліквідацій довгих позицій на основних централізованих біржах досягне $2,178 мільярда [2]. Тим часом рух вище $4 677 може спровокувати ліквідації коротких позицій на $1,691 мільярда. Ці цифри свідчать, що ринок має високий рівень кредитного плеча і чутливий до рухів ціни біля ключових рівнів.

Трейдерам та інвесторам рекомендується використовувати стратегії зниження ризиків, такі як встановлення стоп-лоссів і уникнення надмірного використання кредитного плеча. Загальний контекст цінової динаміки Ethereum, включаючи технічні індикатори, такі як хмара Ichimoku та показники RSI, також вказує на ослаблення тренду. Аналітики відзначають, що вересень історично був одним із найслабших місяців для ETH, із середньою дохідністю -12,55% за цей період [3]. Ця сезонна слабкість у поєднанні з поточним дисбалансом кредитного плеча підвищує ймовірність глибшої корекції протягом місяця.

Попри ведмежий настрій, деякі аналітики припускають, що динаміка відкритого інтересу та фінансування може вказувати на потенційний розворот. Скорочення відкритого інтересу та негативні ставки фінансування наразі свідчать про те, що довгі позиції ліквідуються, що може створити умови для відновлення, якщо повернеться спотовий попит. Однак будь-яке таке відновлення повинно подолати значні психологічні рівні, включаючи поріг $4 000 та розрив справедливої вартості $3 900–$3 700. Пробій нижче цих рівнів сигналізуватиме про суттєву зміну структури ринку.

Підсумовуючи, кредитне плече Ethereum підкреслює високий ризик подальшого зниження, оскільки ціна наближається до ключових рівнів ліквідації. З $7,87 мільярда коротких позицій під загрозою, потенціал різкої корекції ціни є значним. Інвесторам слід уважно стежити за даними про ліквідації в реальному часі та макроекономічними подіями, включаючи оновлення мережі Ethereum, щоб орієнтуватися у майбутньому волатильному ринковому середовищі.

Джерело:

[1] Ethereum's Imbalance in Long vs. Short Liquidation Risk

[2] If ETH falls below $4254, the cumulative long liquidation...

[3] Ether breaks below 'Tom Lee' trendline: Is a 10% incoming?