Чому б не спробувати шортити легко? Поговоримо з точки зору маркетмейкера

Bitget App

Cмартторгівля для кожного

Bitget

Новини

Bugsbunny—e/acc2024/11/29 04:18

Переглянути оригінал

-:Bugsbunny—e/acc

Я розповім вам про це питання з точки зору маркетмейкерів та ліквідності

Чому б не спробувати шортити легко? Поговоримо з точки зору маркетмейкера image 0

1. Розгляд ритму ринку з точки зору маркетмейкера

З квітня по вересень 2024 року основним завданням більшості маркетмейкерів та проектних сторін є "поглинання чіпів", тобто, щоб чіпи на ринку потрапили до їхніх рук різними способами. На цьому етапі підроблені продукти та VC монети є особливо типовими.

Наразі ця фаза поглинання в основному завершена, і основна мета далі - "розподіл чіпів". Основна мета розподілу - спрямувати користувачів на купівлю цих чіпів шляхом підвищення цін та ринкової активності, і передати чіпи від маркетмейкерів/проектних сторін на ринок.

Ця ринкова логіка означає, що на ранніх стадіях розподілу чіпів ціни зазвичай зростають, і необачне коротке продаж буде стикатися з величезним зворотним тиском.

2. Аналіз поточного ринкового середовища з точки зору ліквідності

Ліквідність є основним рушієм зростання ринку, і останні макроекономічні фактори покращують очікування ліквідності.

Ринкова впевненість, принесена результатами виборів: після перемоги Трампа на виборах ставлення ринку до криптоактивів явно стало позитивним. Атрибути активів BTC були додатково покращені, і очікується, що криптовалютна дружня нарація домінуватиме в наступні чотири роки.

Полегшення болю від дотримання вимог: цього року тиск на дотримання вимог поступово зменшився, і ринок має чіткіший регуляторний прогноз на майбутнє, що надає політичний простір для відновлення ризикових активів.

Очікуване покращення чистої ліквідності Федерального резерву: наразі чиста ліквідність Федерального резерву знаходиться на низькому рівні, і відновлення ліквідності в 2024 році майже є подією з високою ймовірністю. Це створює потенційний позитив для всіх акційних активів, таких як ринки акцій США та криптовалютні ринки.

Виходячи з цих факторів, спроба короткого продажу на ринку, що зростає, рівнозначна протидії тренду і несе великі ризики.

Як діяти, якщо ви повинні здійснити короткий продаж?

1. Чіткий торговий план, щоб уникнути сліпої операції

Перед відкриттям короткої позиції необхідно уточнити наступні моменти:

Логіка позиції: чи є метою цієї короткої позиції хеджування ризику або спроба досягти вершини?

Встановити стоп-лосс: чітко визначити точку стоп-лосс, щоб уникнути раптових втрат, викликаних швидким відновленням ринку.

Ціль прибутку: бути чітким щодо очікуваного рівня цілі і не бути жадібним.

2. Схильність до хеджування, а не до ліквідації

У висхідному циклі операції з коротким продажем повинні бути більше схильні до хеджування спотового ризику, а не просто чистого короткого продажу. Наприклад:

Довідковий інструмент хеджування: на ринку акцій США SQQQ (ETF, що коротить NASDAQ у 3 рази) є хорошим інструментом хеджування, але слід чітко розуміти, що цей інструмент підходить лише для хеджування ризику, а не для довгострокового утримання.

Використання опціонів пут: купівля опціонів пут для хеджування ризику зниження споту. Перевага опціонів - чітка вартість (премія) і контрольовані максимальні втрати.

3. Розумно розподіляйте кошти та контролюйте ризики

У будь-який час необхідно забезпечити, щоб частка коштів, зайнятих операціями з коротким продажем, була низькою, щоб уникнути обмеженості капіталу.

Ланцюг наслідків, викликаний зворотними коливаннями ринку. Особливо в умовах високої волатильності ринку криптовалют, контроль ризиків є найвищим пріоритетом.

Резюме

На тлі чітких ринкових тенденцій та покращених очікувань ліквідності ризик коротких продажів є надзвичайно високим. Якщо ви повинні здійснити короткий продаж, будь ласка, уточніть свою торгову логіку, ретельно плануйте та надавайте пріоритет інструментам хеджування для зменшення ризику.

Відмова від відповідальності: зміст цієї статті відображає виключно думку автора і не представляє платформу в будь-якій якості. Ця стаття не повинна бути орієнтиром під час прийняття інвестиційних рішень.

PoolX: Заробляйте за стейкінг

До понад 10% APR. Що більше монет у стейкінгу, то більший ваш заробіток.

Надіслати токени у стейкінг!

Вас також може зацікавити

Партнер Dragonfly: Криптовалюта потрапила у фінансовий цинізм, ті, хто оцінює публічні блокчейни за допомогою PE, вже програли

Люди переоцінюють те, що може статися за два роки, але недооцінюють те, що може відбутися за десять років.

深潮•2025/11/28 14:53

Партнер Dragonfly: Криптовалюта потрапила у фінансовий цинізм, ті, хто оцінює публічні блокчейни за допомогою PE, вже програли

Balancer мобілізується для відновлення та перерозподілу вкрадених коштів після масштабної кібератаки

Коротко: Balancer планує перерозподілити $8 мільйонів користувачам після масштабної кібератаки. Відновлення коштів відбулося завдяки ключовій ролі «білих» хакерів, які отримали 10% винагороди. Невитребувані кошти будуть піддані голосуванню через механізм управління після 180 днів.

Cointurk•2025/11/28 14:34