Netflix tokenized stock FTX: криптовалютная торговля традиционными акциями

Что такое Netflix Tokenized Stock FTX?

Друзья, сегодня поговорим о проекте, который когда-то был очень интересным, но теперь уже стал частью истории — Netflix Tokenized Stock FTX, сокращенно NFLX. Это можно представить как «цифровой сертификат на акцию». В мире блокчейна люди постоянно стремятся перенести реальные активы на цепочку, чтобы сделать их более доступными для торговли и прозрачными. Netflix Tokenized Stock FTX — это попытка криптовалютной биржи FTX примерно в 2020 году превратить акции известных компаний, таких как Netflix, в цифровые токены, которыми можно торговать на блокчейне.

Проще говоря, это как если бы платформа FTX предоставляла вам «цифровой ваучер на акцию Netflix». FTX сотрудничала с немецкой финансовой организацией CM-Equity, которая реально покупала акции Netflix и надежно их хранила. Затем платформа FTX выпускала на блокчейне цифровой токен, который представлял право собственности на соответствующее количество акций Netflix. Например, если вы купили 1 токен NFLX, это означало, что у вас есть цифровой сертификат на 1 акцию Netflix.

Изначальная идея проекта была очень привлекательной — он стремился преодолеть ограничения традиционного фондового рынка и позволить пользователям:

• Торговля 24/7: Традиционные биржи работают по расписанию, а криптовалютный рынок — круглосуточно, поэтому цифровыми сертификатами можно торговать в любое время.


• Мелкие инвестиции: Можно купить 0,1 акции или даже меньшую долю, что обычно сложно реализовать на традиционном рынке, и это открывает доступ к инвестициям в крупные компании для большего числа людей.


• Глобальная торговля: Где бы вы ни находились, если у вас есть доступ к платформе FTX, теоретически вы можете торговать этими цифровыми сертификатами акций, что снижает географические ограничения.

Таким образом, Netflix Tokenized Stock FTX по сути был сервисом, предоставляемым биржей FTX, который с помощью блокчейн-технологий делал торговлю традиционными акциями более гибкой и удобной.

Видение проекта и ценностное предложение

Видение проекта заключалось в том, чтобы с помощью блокчейн-технологий сделать традиционные финансовые активы (например, акции) более «доступными». Основная задача, которую он пытался решить — это высокие пороги входа, ограниченное время торговли и географические барьеры традиционного фондового рынка.

Представьте, что вы хотите купить акцию Netflix — для этого нужно открыть брокерский счет и торговать только в определенное время по будням. А с Netflix Tokenized Stock FTX вы могли бы приобрести «мини-версию» акции Netflix в глобальном цифровом магазине в любое время и из любой точки мира. Проект пытался объединить ликвидность и удобство криптовалютного рынка с ценностью традиционного фондового рынка.

В сравнении с аналогичными проектами (например, другими криптоплатформами, предлагающими торговлю акциями), FTX была одним из первых исследователей, которые через сотрудничество с регулируемыми финансовыми институтами пытались обеспечить определенную нормативную базу для цифровых сертификатов акций.

Технические особенности

Техническая основа Netflix Tokenized Stock FTX — это «токенизация». Здесь «токенизация» означает отображение реального актива (акции Netflix) на блокчейне в виде цифрового представления.

• ERC-20 токен: Эти цифровые сертификаты акций обычно выпускались в виде токенов стандарта ERC-20. ERC-20 — это стандарт для создания токенов на блокчейне Ethereum, который определяет набор правил для совместимости токенов и их свободного обращения между кошельками и биржами.


• Привязка 1:1: Каждый токен Netflix Tokenized Stock FTX заявлял о привязке 1:1 к реальной акции Netflix. То есть, если у вас есть один токен, за ним стоит одна настоящая акция.


• Механизм хранения: Реальные акции хранились у регулируемых организаций, таких как немецкая CM-Equity. Это как профессиональный «сейф» для ваших физических акций, а токен на блокчейне — это «квитанция на получение» из этого сейфа.

Хотя проект использовал блокчейн-технологии, важно понимать, что владение этими токенами не давало вам прямых прав акционера Netflix, таких как право голоса или получение дивидендов. Это скорее отражение цены и удобство торговли.

Токеномика

Для Netflix Tokenized Stock FTX не существовало отдельной модели токеномики, как у биткоина или эфира. Выпускаемые токены NFLX были напрямую привязаны к цене реальных акций Netflix.

• Символ токена: NFLX (совпадает с тикером акций Netflix).


• Механизм выпуска: Когда пользователь покупал цифровой сертификат акции Netflix через FTX, партнерская финансовая организация приобретала реальную акцию, а платформа FTX выпускала (mint) соответствующее количество токенов NFLX. При продаже или погашении токены уничтожались (burn).


• Объем и обращение: Теоретически объем и обращение токенов зависели от рыночного спроса и количества реально хранимых акций Netflix. Однако, согласно доступной информации, текущее предложение Netflix Tokenized Stock FTX — 0, объем торгов — 0, то есть токен больше не обращается.


• Назначение токена: Основное назначение — быть цифровым представлением акции Netflix для торговли и участия в изменениях ее цены.

Важно отметить, что после краха биржи FTX торговля этими цифровыми сертификатами акций была прекращена, и активного рынка больше нет.

Команда, управление и финансирование

Netflix Tokenized Stock FTX не имел отдельной команды или структуры управления — это был продукт биржи FTX, и все вопросы команды и управления были связаны с самой FTX.

• Ключевые участники: Запуск проекта связан с основателем FTX Сэмом Бэнкман-Фридом и его командой.


• Партнеры: FTX сотрудничала с немецкой CM-Equity и швейцарской Digital Assets AG; CM-Equity отвечала за хранение и соответствие реальных акций, Digital Assets AG — за техническую поддержку токенизации.


• Механизм управления: Как продукт платформы FTX, правила и управление определялись самой биржей, а не децентрализованным сообществом.


• Финансирование: Финансовая деятельность проекта зависела от общего состояния средств биржи FTX.

Однако, как известно, в ноябре 2022 года биржа FTX обанкротилась из-за серьезных финансовых проблем и мошенничества. Это привело к прекращению всех продуктов, включая Netflix Tokenized Stock FTX.

Дорожная карта

Поскольку Netflix Tokenized Stock FTX был продуктом биржи FTX, у него не было отдельной дорожной карты — его развитие полностью зависело от стратегии и работы самой биржи. Вот ключевые этапы:

• Октябрь 2020: Биржа FTX впервые запустила сервис токенизированных акций, включая Netflix, Tesla, Amazon и другие известные компании. Это стало результатом сотрудничества FTX с немецкой CM-Equity и швейцарской Digital Assets AG.


• 2021 год: С ростом популярности токенизированных акций регуляторы, такие как BaFin (Германия) и SEC (США), начали выражать обеспокоенность, считая эти продукты ценными бумагами, требующими соблюдения законодательства и получения разрешений.


• 2021 год: Из-за несоответствия строгим требованиям по соблюдению законодательства FTX была вынуждена снять токенизированные акции с платформы.


• Ноябрь 2022: Биржа FTX рухнула из-за финансового мошенничества и плохого управления, подав заявление о банкротстве. Это окончательно прекратило все продукты и сервисы FTX, включая Netflix Tokenized Stock FTX.


• Январь 2024: FTX объявила, что не будет перезапускать криптовалютную биржу, а вместо этого ликвидирует все активы для возврата средств клиентам.

Таким образом, «планы на будущее» для Netflix Tokenized Stock FTX больше не существуют — это уже исторический кейс в криптовалютной индустрии.

Типичные риски

Хотя Netflix Tokenized Stock FTX уже ушел в прошлое, выявленные им риски важны для понимания токенизированных активов и криптовалютного рынка. Вот основные риски:

• Риски соответствия и регулирования:

  
  

  Это была непосредственная причина снятия Netflix Tokenized Stock FTX с платформы. В разных странах по-разному определяют и регулируют «токенизированные ценные бумаги». Если проект не получил необходимые лицензии или не соблюдает местные законы, его могут остановить, оштрафовать или признать незаконным. Это показывает, что инновации в финансах должны идти рука об руку с регулированием, иначе они неустойчивы.

  
  



• Риски платформы (централизация):

  
  

  Судьба Netflix Tokenized Stock FTX была тесно связана с судьбой биржи FTX. Когда централизованная платформа сталкивается с проблемами (мошенничество, банкротство), все активы и продукты на ней страдают. Это напоминает, что даже токенизированные активы, если их выпуск и хранение зависят от централизованной организации, полностью зависят от ее надежности и безопасности.

  
  



• Риски хранения:

  
  

  Хотя реальные акции хранились у третьей стороны, надежность, операционные возможности и юридические гарантии хранителя также могут быть под угрозой. Если хранитель столкнется с проблемами, ценность цифрового сертификата окажется под угрозой.

  
  



• Ограничения юридических прав:

  
  

  Владение токенизированными акциями обычно не дает вам традиционных прав акционера, таких как право голоса или участие в управлении компанией. Это скорее экономическое отражение стоимости.

  
  



• Риски ликвидности:

  
  

  Если рынок токенизированного актива мал или платформа внезапно прекращает работу, вы можете не успеть продать актив по справедливой цене. Netflix Tokenized Stock FTX сейчас находится именно в такой ситуации — отсутствует ликвидность.

  
  

Чек-лист для проверки

Для проекта Netflix Tokenized Stock FTX, который уже прекратил работу, традиционный чек-лист (например, адрес контракта в блокчейн-эксплорере, активность на GitHub) больше не актуален, так как его контракт и код прекратили существование вместе с платформой. Сейчас доступна только историческая информация:

• Адрес контракта в блокчейн-эксплорере: Теоретически, как ERC-20 токен, он должен иметь контрактный адрес. Но после краха FTX торговля и поддержка токена прекратились, и контракт утратил практическое значение.


• Активность на GitHub: Как продукт биржи, а не открытого блокчейн-проекта, у него нет отдельного репозитория на GitHub для отслеживания активности разработчиков.


• Официальный сайт/whitepaper: Официальный сайт FTX больше не работает, а whitepaper или описание продукта недоступны напрямую.

На данный момент информация о Netflix Tokenized Stock FTX представлена только в исторических записях на криптовалютных сайтах, где указано, что предложение и объем торгов равны нулю.

Резюме проекта

Netflix Tokenized Stock FTX — это смелая попытка в криптовалютной индустрии объединить ценность традиционных акций с удобством блокчейн-технологий, чтобы дать пользователям по всему миру возможность гибко и мелко инвестировать в акции известных компаний. Проект был запущен в 2020 году биржей FTX, которая сотрудничала с регулируемой немецкой CM-Equity для токенизации реальных акций Netflix и других компаний, обеспечив круглосуточную торговлю и дробное владение.

Однако проект не достиг успеха. Главная причина — проблемы с регулированием и соответствием. В разных странах возникли споры по поводу юридического статуса «токенизированных ценных бумаг», и FTX была вынуждена снять эти продукты из-за несоответствия строгим требованиям. Еще более фатальным стало то, что в 2022 году биржа FTX рухнула из-за масштабного мошенничества и плохого управления, что привело к прекращению всех продуктов и сервисов, включая Netflix Tokenized Stock FTX.

История Netflix Tokenized Stock FTX — важный урок: инновации на блокчейне в финансовой сфере требуют строгого соблюдения нормативных требований, а риски централизованных платформ нельзя игнорировать. Даже самые передовые технологии не спасут проект без надежной нормативной базы и устойчивой операционной структуры. Это напоминает инвесторам: перед участием в любом криптопроекте обязательно изучайте юридические риски, платформенные риски и реальное обеспечение активов.

В настоящее время Netflix Tokenized Stock FTX неактивен, предложение и объем торгов равны нулю. Биржа FTX находится в стадии банкротства и не будет перезапущена. Поэтому проект стал частью истории, и для получения подробностей пользователям рекомендуется самостоятельно изучить его исторический контекст и события, связанные с банкротством FTX.