Pag-aresto sa Bangkok, Nagbunyag ng $31M Crypto Ponzi Scheme

Inaresto ng mga awtoridad ng Thailand ang isang Chinese national sa Bangkok kaugnay ng isang cryptocurrency Ponzi scheme na nanloko ng halos 100 mamumuhunan ng mahigit $31 milyon.

Ang pag-aresto ay nagmarka ng isang mahalagang pag-unlad sa isang kaso na naging isa sa pinakamalalaking decentralized finance exit scams noong 2023.

Paano Nag-operate ang Crypto Ponzi Scheme

Noong Miyerkules, si Liang Ai-Bing, isa sa limang pinaghihinalaan sa likod ng FINTOCH platform, ay naaresto sa isang marangyang tirahan sa Wang Thonglang district matapos ang pinagsamang intelligence efforts ng mga pulis ng Thailand at China.

Ang FINTOCH platform ay nag-operate mula Disyembre 2022 hanggang Mayo 2023, na nagpapakilala sa sarili bilang isang lehitimong decentralized finance investment opportunity. Sa ilalim ng brand na “Morgan DF Fintoch,” maling ipinahayag ng scheme na sila ay konektado sa investment banking giant na Morgan Stanley.

Ang Morgan Stanley ay hayagang itinanggi ang anumang kaugnayan noong 2023. Ang operasyon ay nagpakilala ng isang kathang-isip na chief executive na si Bob Lambert, na ang larawan ay aktwal na kay aktor na si Mike Provenzano.

Natukoy ng mga imbestigador na ang panlilinlang ay gawa ng limang tao. Pinangalanan ng mga awtoridad ng China ang iba pang mga kasapi na sina Ai Qing-Hua, Wu Jiang-Yan, Tang Zhen-Que, at Zuo Lai-Jun. Naaresto si Zuo sa China at pinalaya sa piyansa, habang ang natitirang mga suspek ay tumakas. Nangako ang platform sa mga mamumuhunan ng araw-araw na 1% na kita, sa kabila ng babala mula sa Monetary Authority ng Singapore noong unang bahagi ng Mayo 2023.

Pagsubaybay sa Crypto Ponzi Scheme Exit Scam

Ang on-chain investigator na si ZachXBT ay naging mahalaga sa pagbubunyag ng panlilinlang noong Mayo 2023, nang matukoy niya ang kahina-hinalang galaw ng pondo sa iba’t ibang blockchain networks. Ipinakita ng mga natuklasan ng analyst na ang FINTOCH team ay nag-withdraw ng $31.6 milyon sa USDT mula sa Binance Smart Chain, at inilipat ang mga pondo sa iba’t ibang address sa Tron at Ethereum networks bago iniulat ng mga biktima na hindi na nila ma-withdraw ang kanilang mga investment.

Mukhang ang team sa likod ng ponzi @DFintoch ay malamang na nag-exit scam na may 31.6m USDT sa BSC matapos ilipat ang mga pondo sa maraming address sa Tron/Ethereum at nag-ulat ang mga tao na hindi na makapag-withdraw. Inanunsyo ng Fintoch ang 1% daily ROI at inangkin na pagmamay-ari ng Morgan Stanley pic.twitter.com/UD3KKfkG97

— ZachXBT (@zachxbt) May 23, 2023

Iniulat ng bug bounty platform na Immunefi na ang insidente ng FINTOCH ay nag-ambag sa 63% pagtaas ng cryptocurrency losses noong Q2 2023 kumpara sa parehong panahon noong 2022.

Ang operasyon ng pag-aresto ay kinabibilangan ng search warrant mula sa Criminal Court sa tirahan ni Liang, kung saan siya nanirahan mag-isa mula pa noong huling bahagi ng nakaraang taon. Natagpuan ng mga opisyal ang isang ilegal na baril sa raid, na nagresulta sa karagdagang kaso ng ilegal na pagpasok sa Thailand at ilegal na pagmamay-ari ng armas. Nagbabayad si Liang ng humigit-kumulang $4,645 kada buwan para rentahan ang tatlong-palapag na ari-arian.

Mga Hamon sa Cross-Border Enforcement

Ang kaso ng FINTOCH ay nagpapakita ng mga komplikadong hamon sa hurisdiksyon sa pagtugis ng cryptocurrency fraud. Ang internasyonal na kooperasyon sa pagitan ng mga pulis ng Thailand at China ay naging mahalaga sa pagtukoy kay Liang, na nakaiwas sa pagkakadiskubre sa loob ng ilang buwan sa pamamagitan ng paglipat-lipat ng bansa. Nakikipag-ugnayan ang mga awtoridad ng Thailand sa kanilang mga katapat sa China upang ayusin ang extradition niya para sa mga kasong panlilinlang.

Ang insidenteng ito ay sumasalamin sa mas malawak na mga uso sa krimen na may kaugnayan sa cryptocurrency. Noong mas maaga sa Oktubre, inihayag ng mga awtoridad ng US na hinahangad nilang kumpiskahin ang 127,271 BTC, na nagkakahalaga ng mahigit $14.2 billion, mula kay Chen Zhi, tagapagtatag ng Cambodia-based Prince Holding Group, sa isang kaso na kinasasangkutan ng pig butchering scams kung saan ang mga biktima ng human trafficking ay pinapatakbo ang mga fraudulent scheme sa ilalim ng banta ng karahasan.

BREAKING: Kinumpiska ng US Government ang $14B BTC na konektado sa LuBian at sa Pig Butchering Operation ni Chen Zhi. Ngayon ay nagsumite ang US Government ng filing para sa forfeiture ng 127,271 $BTC ($14.2 BILLION) na konektado kay Chen Zhi, chairman ng Prince Group, na umano’y nagpapatakbo ng malakihang… pic.twitter.com/GjyE7CWz2e

— Arkham (@arkham) October 14, 2025

Ang kaso ay nagpapataas ng mga tanong tungkol sa mga regulatory framework para sa decentralized finance platforms (DeFi platforms). Hindi tulad ng mga tradisyonal na institusyong pinansyal, ang mga DeFi platform ay kadalasang nag-ooperate sa maraming hurisdiksyon nang sabay-sabay, na nagpapahirap sa epektibong oversight.

Napansin ng mga tagamasid sa industriya na bagama’t ang transparency ng blockchain ay nagbibigay-daan sa mga imbestigador na masubaybayan ang galaw ng pondo, ang bilis ng paglulunsad at pagpapatupad ng mga fraudulent operation ay nananatiling isang hamon. Ang ilang buwang pagitan ng May 2023 exit scam at October 2025 arrest ay nagpapakita ng malaking oras at resources na kinakailangan upang habulin ang ganitong mga kaso sa internasyonal na antas.