ハーモニックパターンによるFETの反発の可能性：テクニカル分析

暗号資産取引のダイナミックな世界において、ハーモニックパターンは価格反転や継続を予測する強力なツールとして登場しています。Fetch.ai（FET）においては、Bearish ButterflyおよびBearish Cypherハーモニックパターンの収束、重要なフィボナッチ水準や移動平均線と相まって、2025年に反発の可能性を示唆しています。本分析では、これらパターンのテクニカルな基盤、FETの価格推移への影響、トレーダー向けの実践的戦略について探ります。

Bearish Butterflyパターン：強気継続のシグナル

Bearish Butterflyパターンは、正確なフィボナッチ比率によって定義される4つのレッグ（XA、AB、BC、CD）から成る構造です。FETの場合、このパターンはX点（$0.603）から始まり、価格がAまで下落し、Bまで反発し、C（$0.661付近）まで調整しました。2025年9月時点で、FETは$0.671付近で取引されており、200日移動平均線（200DMA）の$0.679をわずかに下回る、重要な心理的水準に位置しています[1]。

FETがC点サポート（$0.661）を維持し、200DMAを上抜けた場合、CDレッグが価格を潜在的反転ゾーン（PRZ）である$0.96（1.272フィボナッチ拡張）から$1.06（1.618拡張）の間まで押し上げる可能性があります[1]。このシナリオは、PRZが強気継続のきっかけとなることが多いというパターンの過去の動きと一致します。100日移動平均線（$0.733）を上抜けることに成功すれば、パターンの正当性がさらに強まり、現在水準から最大53%の上昇が見込まれます[1]。

Bearish Cypherパターン：洗練された反転フレームワーク

Butterflyパターンが主役となる一方で、Bearish CypherパターンはFETのテクニカルセットアップにニュアンスを加えます。この5点構造（X、A、B、C、D）は、独自のフィボナッチ比率に依存しています：
- ABはXAの38.2%〜61.8%をリトレース
- BCはABの127.2%〜141.4%を拡張
- CDはXCの78.6%をリトレース [4]

FETの場合、CypherパターンはX（$0.8851）から始まり、Aまで調整し、Bまで反発し、C（$0.5783）まで下落しました。現在の価格$0.6038付近はCDレッグの形成を示唆しており、PRZは$0.8247（0.786拡張）から$0.8851（1.0拡張）の間と推定されます[1]。200DMA（$0.6681）を明確に上抜けて終値を付ければ、この水準がサポートへと転換し、強気シナリオが強化されます[1]。

重要水準とコンフルエンス：200DMAとシンメトリカルトライアングル

200DMAはFETの短期見通しにおける要となります。動的なレジスタンスおよびサポートとして機能し、ButterflyおよびCypherパターンが成立するか否かを左右します。$0.661を下抜けるとCypherセットアップが無効となり、FETは$0.3444までさらに下落するリスクにさらされます[5]。逆に、$0.679を持続的に上抜ければ、日足チャート上のシンメトリカルトライアングルパターンを含む強気シグナルのコンフルエンスが発生し、レジスタンスは$0.9089、サポートは$0.7020となります[1]。

オンチェーンデータも強気の見方を裏付けています。クジラの蓄積ウォレット数は572から586に増加し、オープンインタレストも2.97%増加して$151.49 millionに達し、機関投資家の信頼感が高まっていることを示しています[1]。ただし、FETはEthereum Ecosystemの他銘柄に対して週間で-4.18%とアンダーパフォームしており、短期的なボラティリティには注意が必要です[2]。

トレーダー向け実践インサイト

1. エントリーストラテジー：Butterflyパターンの場合、FETが$0.679（200DMA）を強い出来高で終値ベースで上抜けたらロングポジションを検討。中間目標は$0.733（100DMA）、ストップロスは$0.661未満に設定[1]。
2. Cypherパターンセットアップ：価格が$0.5783（C点サポート）を維持している場合、$0.6038でロングエントリー。ストップロスは$0.5783未満、目標は$0.8247〜$0.8851[1]。
3. リスク管理：200DMAおよび100DMAの動的サポート／レジスタンスの変化を監視。$0.635を下抜けると、$0.39へのベアトレンドが発生する可能性あり[4]。
4. コンフルエンス確認：$0.9089（トライアングルレジスタンス）上抜け、または$0.7020（トライアングルサポート）下抜けのいずれかで、より広範なトレンドの正当性を確認[5]。

結論

2025年9月のFETのテクニカル環境は、ハーモニックパターン、フィボナッチ水準、移動平均線の相互作用によって形成されています。Bearish ButterflyおよびCypherパターンは$0.96〜$1.06レンジへの反発の可能性を示唆していますが、トレーダーは重要なサポート水準やオンチェーン動向に引き続き注意を払う必要があります。正確なフィボナッチ比率やコンフルエンスシグナルを活用することで、投資家はFETの次なるモメンタムを捉える、あるいはボラティリティの高い市場でリスクを軽減することができます。

Source:
[1] FET To Bounce Back? Key Harmonic Pattern Signals ...
[2] Fetch.AI Coin — FET USDT Price Chart
[4] The Bearish Cypher Pattern — Global Trading Software
[5] FETUSD Charts and Quotes