Analisi del prezzo di Bitcoin: la prossima mossa di BTC dipenderà da questo livello chiave

L'allineamento commerciale tra Stati Uniti e Cina e il recente taglio dei tassi da parte della Federal Reserve hanno alleviato le pressioni macroeconomiche, creando condizioni favorevoli per gli asset rischiosi. Tuttavia, la prossima mossa di Bitcoin dipenderà dal fatto che riuscirà a confermare una rottura al di sopra della media mobile a 100 giorni o a mantenere la media mobile a 200 giorni come supporto strutturale.

Fino a quando uno dei due lati di questo equilibrio non verrà infranto, il mercato rimane in una fase di accumulazione e consolidamento, con una compressione della volatilità che probabilmente precederà il prossimo grande movimento impulsivo.

Analisi Tecnica

Di Shayan

Grafico Giornaliero

Sul timeframe giornaliero, Bitcoin si è mosso tra la media mobile a 100 giorni vicino a $114K e la media mobile a 200 giorni intorno a $109K, creando una zona di equilibrio ben definita. I ripetuti rimbalzi dalla media mobile a 200 giorni indicano che l'area tra $108K e $109K continua ad attirare domanda istituzionale, mentre l'intervallo tra $114K e $116K funge da forte zona di distribuzione.

Questa struttura evidenzia lo stato attuale di equilibrio tra acquirenti e venditori. La fase di stabilizzazione in corso potrebbe rappresentare un pattern di accumulazione, come mostrato dall'azione dei prezzi raggruppata tra le due medie mobili chiave.

Una chiusura giornaliera confermata al di sopra della media mobile a 100 giorni probabilmente innescherebbe una rottura verso $120K–$122K, mentre una rottura al di sotto di $108K potrebbe esporre nuovamente la zona di domanda istituzionale tra $102K e $104K.

Un miglioramento del sentiment macro derivante dall'orientamento accomodante della FOMC e dal quadro di cooperazione tra Stati Uniti e Cina potrebbe sostenere una continuazione rialzista se le metriche on-chain e di volume confermassero l'accumulazione.

Grafico a 4 Ore

Il timeframe a 4 ore rafforza la natura laterale del comportamento recente di Bitcoin. Il prezzo ha reagito ripetutamente dalla zona di supporto tra $108K e $109K, formando minimi crescenti e tentando di recuperare la struttura di breve termine. Tuttavia, la fascia di resistenza tra $115K e $116K rimane un tetto che ha bloccato diversi tentativi di rialzo.

Questa configurazione delinea una consolidazione simmetrica all'interno di una struttura ascendente, suggerendo che la volatilità si sta restringendo prima di una possibile rottura.

Una rottura rialzista al di sopra di $116K potrebbe segnare un cambiamento strutturale verso $120K–$122K, mentre un mancato mantenimento dell'area di $108K confermerebbe un nuovo test più profondo verso la zona di liquidità di $102K.

Fino a quando uno dei due lati dell'intervallo non verrà superato, si prevede che il mercato oscillerà tra questi livelli, con bassa volatilità che precederà la prossima espansione.

Analisi On-Chain

Di Shayan

Bitcoin Active Addresses offre un segnale importante sulla partecipazione al mercato e sulla salute della rete. Negli ultimi mesi, il numero di indirizzi attivi è gradualmente diminuito, anche se il prezzo di Bitcoin ha mantenuto la sua posizione vicino ai massimi storici. Storicamente, un tale calo dell'attività on-chain riflette spesso una stanchezza del mercato o una distribuzione di breve termine, in particolare dopo rally prolungati.

Tuttavia, il livello attuale di attività, sebbene contenuto, rimane al di sopra della baseline di accumulazione del 2024, il che implica che il mercato non sta vivendo una capitolazione totale.

I periodi di ridotta attività degli indirizzi vicino ai livelli chiave di supporto hanno spesso preceduto fasi di accumulazione su larga scala e inversioni di tendenza, come visto alla fine del 2023 e a metà 2024.

Se la crescita degli indirizzi attivi si stabilizza mentre il prezzo mantiene il supporto tra $108K e $110K, ciò rafforzerebbe la tesi di una formazione di un minimo guidata dall'accumulazione, in linea con l'ambiente macro di maggiore liquidità globale e miglioramento del sentiment degli investitori dopo il taglio dei tassi della Fed.