Currency One USD: una stablecoin blockchain vinculada al dólar estadounidense

¿Qué es Currency One USD?

Amigos, imaginen el dólar estadounidense que usamos en la vida diaria: es estable, confiable y sirve para comprar todo tipo de bienes y servicios. Pero si quiero enviar ese dinero rápidamente a cualquier parte del mundo, o hacer transacciones en el mundo digital, el sistema bancario tradicional puede ser lento y costoso. ¡Aquí es donde entran en juego las “stablecoins” en blockchain!

Currency One USD (C1USD) puedes entenderlo como un “dólar digital”. Su objetivo es que cada C1USD mantenga una paridad 1:1 con el valor de un dólar estadounidense, como si tuvieras un billete digital de dólar, cuyo valor no fluctúa como el de Bitcoin.

Este proyecto es emitido y gestionado por una empresa llamada Kinesis Money Panama S.A. Principalmente opera en dos redes blockchain: una es Stellar, conocida por su rapidez y bajas comisiones; la otra es la más familiar Ethereum (ERC-20), famosa por su amplia compatibilidad y acceso a muchas aplicaciones descentralizadas.

C1USD está dirigido principalmente a dos tipos de usuarios: primero, usuarios individuales como nosotros, que pueden usarlo para transferencias globales y pagos cotidianos; segundo, usuarios institucionales, que pueden realizar grandes transacciones, proveer liquidez o usarlo como colateral y activo de liquidación en el sector de finanzas descentralizadas (DeFi). Por ejemplo, puedes usar C1USD para negociar oro (KAU) y plata (KAG) en la plataforma Kinesis.

Visión del proyecto y propuesta de valor

La visión de C1USD es sencilla: ofrecer en el mundo digital un equivalente al dólar que sea estable, transparente y seguro. Busca resolver el problema central de la alta volatilidad de las criptomonedas, que las hace poco aptas para transacciones cotidianas y almacenamiento de valor. Al estar vinculado al dólar, C1USD aspira a ser un puente entre las finanzas tradicionales y la economía cripto.

Sus propuestas de valor únicas incluyen:

• Alta estabilidad: Cada C1USD está respaldado 1:1 por activos equivalentes, almacenados en instituciones financieras reguladas. Es como si el banco tuviera suficiente efectivo para respaldar tu tarjeta bancaria.


• Transparencia: El proyecto planea publicar pruebas de reservas mensualmente, permitiendo a todos ver el estado de los fondos y garantizando transparencia pública.


• Potencial de rendimiento: Para usuarios verificados de Kinesis, C1USD ofrece una tasa de rendimiento anual (APY) variable y sin periodo de bloqueo, lo que significa que tu dólar digital no solo es estable, sino que también puede generar intereses. Esto es poco común en el sector de las stablecoins.


• Protección de seguro: C1USD planea introducir un mecanismo de seguro para reforzar la paridad 1:1 con el dólar, ofreciendo una capa adicional de seguridad para los usuarios.

Características técnicas

Las principales características técnicas de C1USD son:

• Soporte multichain: C1USD opera tanto en Stellar como en Ethereum (estándar ERC-20). Es como si tu moneda digital pudiera circular por dos “autopistas” diferentes: Stellar para transferencias rápidas y económicas, y Ethereum para acceder a un ecosistema más amplio de aplicaciones descentralizadas. En el futuro, planean soportar otras blockchains principales como Solana.


• Compatibilidad EVM: Como token ERC-20, C1USD es compatible con la Máquina Virtual de Ethereum (EVM), lo que permite integrarlo fácilmente en cualquier red blockchain compatible con EVM y aprovechar herramientas y aplicaciones descentralizadas de esas redes.


• Reserva de activos y pruebas: Los activos de reserva de C1USD se almacenan en instituciones financieras reguladas y se someten a pruebas mensuales (attestations). Es como si un auditor independiente revisara periódicamente la bóveda del banco para asegurar que hay suficiente dinero.


• Contrato actualizable: El token C1USD en Ethereum utiliza contratos actualizables (Proxies/EIP-1967), lo que permite al equipo mejorar y actualizar las funciones del contrato sin cambiar la dirección del token, aumentando la flexibilidad y seguridad.

Tokenomics

La economía de C1USD gira en torno a sus características como stablecoin:

• Símbolo del token: C1USD.


• Red de emisión: Principalmente en las blockchains de Stellar y Ethereum (ERC-20).


• Oferta total y mecanismo de emisión: El valor inicial de mercado de C1USD es de aproximadamente 2.550 millones de dólares, con una oferta circulante actual de 2.600 millones de C1USD y un suministro máximo también fijado en 2.600 millones. Kinesis planea acuñar C1USD adicional en fases según la demanda del mercado y en coordinación con socios estratégicos.


• Inflación/Quema: Como stablecoin, el mecanismo de emisión y quema de C1USD es dinámico para mantener la paridad 1:1 con el dólar. Cuando los usuarios depositan dólares, se acuñan nuevos C1USD; cuando los usuarios canjean dólares, los C1USD correspondientes se destruyen.


• Usos del token:
  • Pares de trading estables: En el exchange de Kinesis, C1USD puede usarse como par estable para negociar oro (KAU), plata (KAG) y otros activos digitales.
  
  
  • Transferencias globales: Permite transferencias internacionales rápidas y de bajo costo.
  
  
  • Provisión de liquidez: Provee liquidez estable para plataformas DeFi.
  
  
  • Colateral y cobertura: Puede usarse como colateral en contratos inteligentes o para convertir activos volátiles en activos estables vinculados al dólar para cobertura.
  
  
  • Rendimiento: Los titulares de cuentas verificadas en Kinesis pueden obtener un rendimiento anual variable.
  
  


• Distribución y desbloqueo de tokens: Los detalles específicos de la distribución de tokens no se han detallado en la información disponible, pero el mecanismo de rendimiento está dirigido a usuarios verificados que mantienen C1USD en la plataforma Kinesis.

Equipo, gobernanza y fondos

Sobre el equipo, gobernanza y fondos de C1USD:

• Emisor: C1USD es emitido y gestionado por Kinesis Money Panama S.A., una empresa registrada en Panamá. Cabe destacar que el predecesor de C1USD, USD1, fue originalmente emitido por Kinesis Global Ltd de Australia, pero se cambió a C1USD debido a un conflicto de nombres.


• Características del equipo: El ecosistema Kinesis se dedica a ofrecer servicios de moneda digital respaldada por activos, y C1USD es el primero de su serie de stablecoins “Currency One”.


• Mecanismo de gobernanza: No se han detallado mecanismos específicos de gobernanza descentralizada para C1USD en la información disponible. Como stablecoin de emisión centralizada, la gobernanza probablemente esté liderada por Kinesis Money Panama S.A.


• Bóveda y fondos: Los activos de reserva de C1USD se almacenan en instituciones financieras reguladas. Aunque no se especifica el tamaño exacto de la bóveda de C1USD, la plataforma Kinesis en su conjunto posee más de 15.000 millones de dólares en reservas (posiblemente incluyendo oro y plata). El valor inicial de mercado y la valoración totalmente diluida de C1USD son de 2.550 millones de dólares.

Hoja de ruta

El desarrollo y planes futuros de C1USD son los siguientes:

• Hitos históricos:
  • Diciembre de 2024: Lanzamiento del stablecoin predecesor USD1.
  
  
  • Q1 2025: El plan Currency One de Kinesis expandirá su suite de stablecoins respaldadas por activos.
  
  
  • 19 de septiembre de 2025: C1USD es adoptado por el sistema monetario de Kinesis como el primer stablecoin de la serie Currency One. Este cambio se realizó para resolver el conflicto de nombres con otro proyecto USD1.
  
  


• Planes futuros:
  • Próximamente: El mecanismo de seguro de C1USD está en proceso de suscripción y se espera que se active completamente en las próximas semanas.
  
  
  • Lanzamiento por fases: C1USD será listado en exchanges asociados seleccionados en fases.
  
  
  • Expansión multichain: Además de Stellar y Ethereum, el proyecto planea soportar Solana y otros protocolos blockchain líderes tras el lanzamiento de C1USD.
  
  
  • Pruebas mensuales: Las pruebas mensuales de activos de reserva estarán disponibles tras el lanzamiento.
  
  

Advertencia de riesgos comunes

Todo proyecto blockchain conlleva riesgos, y C1USD no es la excepción. Es importante conocer estos riesgos antes de participar:

• Riesgos técnicos y de seguridad:
  • Riesgo de contrato inteligente: Aunque C1USD utiliza contratos actualizables en Ethereum, los contratos inteligentes pueden tener vulnerabilidades que, si son explotadas, pueden causar pérdidas de activos.
  
  
  • Riesgo de red blockchain: C1USD depende de las redes Stellar y Ethereum, cuya estabilidad, seguridad y congestión pueden afectar el rendimiento y disponibilidad de C1USD.
  
  
  • Riesgo de centralización: Aunque C1USD opera en blockchains descentralizadas, su emisión y gestión de reservas está a cargo de Kinesis Money Panama S.A., lo que introduce cierto riesgo de centralización, como mala gestión o ataques al emisor.
  
  


• Riesgos económicos:
  • Riesgo de desvinculación: Aunque existe respaldo 1:1 y mecanismos de seguro, en condiciones extremas de mercado, C1USD podría perder temporal o permanentemente su paridad con el dólar.
  
  
  • Riesgo de activos de reserva: La calidad, liquidez y estabilidad de las instituciones que gestionan los activos de reserva afectan directamente el respaldo de valor de C1USD. El whitepaper de USD1 mencionó riesgos como el incumplimiento de las características estructurales de la stablecoin, riesgos de inversión y de redención.
  
  
  • Volatilidad del rendimiento: El rendimiento variable ofrecido por C1USD no es fijo y puede ajustarse según las condiciones del mercado y las políticas de Kinesis.
  
  


• Riesgos de cumplimiento y operativos:
  • Riesgo regulatorio: El entorno regulatorio global para las stablecoins está en constante evolución, y nuevas normativas podrían afectar la operación y legalidad de C1USD.
  
  
  • Riesgo operativo: La eficiencia operativa, controles internos y capacidad de gestión de riesgos de Kinesis Money Panama S.A. pueden afectar la fiabilidad de C1USD.
  
  
  • Riesgo de contraparte: La quiebra o incumplimiento de cualquier proveedor de servicios tercero relacionado con C1USD (como custodios o exchanges) puede afectar a C1USD.
  
  

Lista de verificación

Si quieres investigar más a fondo el proyecto C1USD, aquí tienes información clave que puedes consultar:

• Whitepaper: Visita el sitio oficial de Kinesis Money Panama S.A. o plataformas de información cripto como CoinMarketCap para buscar el whitepaper de C1USD. El whitepaper suele ofrecer la información más detallada del proyecto.


• Dirección de contrato en exploradores de bloques:
  • Ethereum (ERC-20):
    0x40CAA7912437002ee2c8415D43E7f575c733674C
    . Puedes consultar sus registros de transacciones y titulares en Etherscan u otros exploradores de Ethereum.
  
  
  • Stellar:
    C1USD-GDCDFF6ZZP3HVODSVJYAN6IRNGWGPLVFKH23RY2OFHFGGVCGBXSDPKTU
    . Puedes ver la información relevante en el explorador de Stellar.
  
  


• Sitio web oficial y redes sociales: Visita el sitio oficial de Kinesis Money (kinesis.money) y sus canales en X (Twitter), Telegram, etc., para obtener anuncios y discusiones de la comunidad.


• Pruebas de reservas: Sigue los informes mensuales de pruebas de reservas publicados por el equipo para verificar la autenticidad de los activos de respaldo.


• Actividad en GitHub: Aunque actualmente no se menciona un repositorio de GitHub específico para C1USD, revisar la actividad del código es clave para evaluar el progreso de cualquier proyecto técnico.


• Informe de auditoría: Busca si existen auditorías de terceros sobre los contratos inteligentes o las reservas de C1USD.

Resumen del proyecto

En resumen, Currency One USD (C1USD) es un proyecto de stablecoin diseñado para ofrecer un “dólar digital” estable, transparente y con potencial de rendimiento. Mediante reservas de activos en paridad 1:1 con el dólar, soporte multichain (Stellar y Ethereum) y un mecanismo de seguro planificado, busca ser un medio confiable de almacenamiento de valor y transacción en el sector de activos digitales. Para quienes desean evitar la volatilidad cripto, realizar pagos globales o participar en DeFi, C1USD es una opción atractiva.

Sin embargo, como todo proyecto blockchain, C1USD enfrenta riesgos técnicos, económicos y regulatorios, especialmente los derivados de su modelo de emisión y gestión de reservas centralizado. Aunque el equipo enfatiza la transparencia y seguridad, el entorno de mercado es complejo y cambiante, por lo que el desarrollo futuro requiere seguimiento constante.

Recuerda que esta información es solo una introducción al proyecto C1USD y no constituye asesoramiento de inversión. Antes de tomar cualquier decisión, realiza tu propia investigación (DYOR) y comprende todos los riesgos potenciales.